Lying_86

如题，用窗口操作的方法，GARCH(1,1)是系数显著的（这里对方程的形式没限制，是我练习编GARCH用参照的），但自己编的系数不显著。有哪位高手指点下？

程序如下：
sample s0 2 1762
sample s1 3 1762
smpl s1


coef(1) mu
coef(1) theta
coef(1) alpha=.1

equation eql.ls g c
mu(1)=eql.c(1)
theta(1)=eql.@se^2

smpl s0
series sig2=theta(1)
series res
!pi=@acos(-1)

logl ll1
ll1.append @logl logl
ll1.append res=g-mu(1)
ll1.append sig2=mu(1)+theta(1)*(res(-1)^2)+alpha(1)*@abs(sig2(-1))
ll1.append logl=-log(!pi)/2-log(sig2)/2-log(res^2/sig2)/2

smpl s1
ll1.ml(showopts,m=1000,c=1e-5)

show ll1.output

数据用的是上证综指取一阶差分（也就是ｇ）。

先谢谢了！我弄了半天也不知道为什么。

[ 本帖最后由 Lying_86 于 2008-6-7 03:30 PM 编辑 ]